新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈投資前景
據(jù)公安部統(tǒng)計,截至6月全國新能源汽車保有量417萬輛,與去年年底相比增加36萬輛,增長9.45%。雖然新能源汽車保有量不斷擴大,但與龐大的汽車市場相比,仍有大量需求空間待釋放,我國新能源汽車市場投資前景廣闊。
通過梳理《規(guī)劃》,提出多個利好關(guān)鍵環(huán)節(jié)領(lǐng)域發(fā)展的任務(wù)、舉措。
(1)一是動力電池環(huán)節(jié),實施電池技術(shù)突破行動。
對于新能源汽車來說,電池是最為關(guān)鍵的部件,也是近年來產(chǎn)業(yè)鏈中投資火熱的領(lǐng)域之一。動力電池根據(jù)正極材料不同,可分為三元材料電池、磷酸鐵鋰電池、錳酸鋰電池、鈷酸鋰電池等。
新能源汽車行業(yè)發(fā)展初期,磷酸鐵鋰電池憑借適宜的能量密度、安全性能、循環(huán)壽命和價格優(yōu)勢等,滿足新能源客車等商用車使用需求,占據(jù)動力電池行業(yè)的最大市場份額。但隨著產(chǎn)業(yè)政策支持,消費者對高續(xù)航里程、高安全性能、快充新能源汽車的需求,以及動力電池企業(yè)對三元材料電池研發(fā)的突破和生產(chǎn)工藝的優(yōu)化,三元材料電池超過磷酸鐵鋰電池,成為裝機量占比第一的動力電池類型,尤其是在新能源乘用車領(lǐng)域。
根據(jù)數(shù)據(jù)顯示,2018年中國三元材料電池裝機量為30.7GWh,較2017年增長92%;磷酸鐵鋰為21.6GWh,較2017年增長20%。三元材料動力電池裝機量占動力電池裝機量達(dá)到53.86%,首次超越磷酸鐵鋰電池。2019年,三元材料動力電池裝機量為38.4GWh,較2018年增長25%,占動力電池裝機量比例上升至61.5%;磷酸鐵鋰為19.98GWh,較2018年下滑7%,占比下滑至32%。
來源:中商產(chǎn)業(yè)研究院
具體到新能源乘用車領(lǐng)域,考慮到乘用車對能量密度和續(xù)航里程的更高要求,三元材料電池的優(yōu)勢逐步擴大。根據(jù)GGII數(shù)據(jù),2018年,中國三元材料電池在乘用車領(lǐng)域的裝機量占比達(dá)到83.3%,相比2017年的75.7%,提升7.6個百分點;2019年,占比進(jìn)一步上升至88.8%。2018年、2019年磷酸鐵鋰電池在乘用車領(lǐng)域的裝機量占比則分別為8.16%、4.13%。
此外,據(jù)最新數(shù)據(jù)顯示,根據(jù)中汽協(xié)數(shù)據(jù),2020年9月,三元電池產(chǎn)量4.8GWh,占總產(chǎn)量55.2%,同比增長0.7%,環(huán)比增長8.8%;磷酸鐵鋰電池產(chǎn)量3.8GWh,占總產(chǎn)量44.6%,同比增長34.0%,環(huán)比增長27.5%。累計方面,1-9月,三元電池產(chǎn)量累計27.2GWh,占總產(chǎn)量59.5%,同比累計下降33.7%;磷酸鐵鋰電池產(chǎn)量累計18.3GWh,占總產(chǎn)量40.1%,同比累計下降9.6%。
而根據(jù)封裝方式和形狀不同,動力電池可分為方形電池、軟包電池和圓柱電池。軟包動力電池由于能量密度、安全性能、循環(huán)壽命等優(yōu)勢,主要用于新能源乘用車領(lǐng)域。乘用車是新能源汽車市場的核心增長動力,三元軟包動力電池直接受益于下游新能源乘用車的快速發(fā)展。數(shù)據(jù)顯示,2018年中國軟包動力電池出貨量已達(dá)10.1GWh,較2017年增長48%。預(yù)計到2025年,中國軟包動力電池的出貨量將達(dá)到88.6GWh,較2018年的年均復(fù)合增長率為36%。
來源:GGII、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
從裝機量看,2018年中國方形動力電池裝機電量為42.24GWh,占比74.1%;軟包動力電池裝機電量為7.62GWh,占比13.4%;圓柱動力電池裝機電量為7.11GWh,占比12.5%。2019年,國內(nèi)方形動力電池裝機量增長至52.73GWh,占比84.5%;軟包和圓柱動力電池裝機量均有所下降,分別為5.49GWh和4.17GWh,占比分別為8.8%和6.7%。軟包動力電池有所下降主要是由于國內(nèi)軟包企業(yè)產(chǎn)能仍未釋放、未形成規(guī)模效應(yīng),同時,寧德時代市場份額提升10%以上,使得方形電池占比提升。
未來,動力電池將開展正負(fù)極材料、電解液、隔膜、膜電極等關(guān)鍵核心技術(shù)研究,加強高強度、輕量化、高安全、低成本、長壽命的動力電池和燃料電池系統(tǒng)短板技術(shù)攻關(guān),加快固態(tài)動力電池技術(shù)研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化。